Kuruyemiş perakendeciliği sektörünün önde gelen markalarından Çitlekçi Mağazacılık Gıda A.Ş., sermaye piyasalarına adım atmaya hazırlanıyor. Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından tasarruf sahiplerine satış duyurusu onaylanan şirketin halka arz süreci resmen başlıyor. Sektörün tecrübeli kurumlarından Tera Yatırım Menkul Değerler A.Ş. liderliğinde yürütülecek olan bu büyük operasyon, piyasa katılımcıları tarafından yakından takip ediliyor.
CITAS Talep Toplama Tarihleri ve Hisse Fiyatı
Yatırımcılar, 10-11-12 Ağustos 2026 tarihlerinde (üç iş günü boyunca) 09.00 ile 17.00 saatleri arasında talep girişinde bulunabilecek. Onaylanan fiyat tespit raporuna göre, yüzde 20 halka arz iskontosu uygulanan 1 TL nominal değerli B grubu payların satış fiyatı 73,70 TL olarak sabitlendi. Talep toplama sürecinin tamamlanmasının ardından şirket hisseleri, Borsa İstanbul Yıldız Pazar’da CITAS işlem kodu ile yatırımcıların karşısına çıkacak.
Halka Arz Büyüklüğü ve Sermaye Yapısı
Halka arz sürecinde herhangi bir ek pay satışı yapılmayacak olup, toplamda 36 milyon 500 bin adet lot yatırımcılara dağıtılacak. Satışa sunulan payların toplam değeri baz alındığında, halka arzın yaklaşık 2 milyar 690 milyon 50 bin TL büyüklüğünde olması öngörülüyor.
İşlem detaylarına bakıldığında şirketin mevcut 150 milyon TL olan çıkarılmış sermayesi, 30 milyon TL nominal bedelli bedelli artırımla 180 milyon TL seviyesine yükselecek. Kalan 6 milyon 500 bin lotluk bölüm ise mevcut ortak konumundaki Tunçlar Yatırım Holding A.Ş.'nin pay satışından karşılanacak. İşlem sonucunda elde edilecek devasa gelirin 2 milyar 211 milyon TL'lik kısmı doğrudan Çitlekçi'nin kasasına girerek şirketin büyümesini finanse edecek; geriye kalan 479 milyon 50 bin TL'lik kısım ise ortak satışı kapsamında Tunçlar Yatırım Holding A.Ş.'ye aktarılacak. Halka arz işlemlerinin tamamlanmasıyla birlikte şirketin halka açıklık oranı yüzde 20,28 olarak tescillenecek.
Hangi Yatırımcı Grubuna Ne Kadar Pay Düşecek?
Sabit fiyatla talep toplama ve en iyi gayret aracılığı yöntemiyle yürütülecek olan süreçte, SPK onaylı izahnameye göre tahsisat oranları dört farklı yatırımcı grubuna bölündü:
- Yurt İçi Bireysel Yatırımcı: 14 milyon 600 bin lot (yüzde 40) – Eşit Dağıtım
- Yurt İçi Kurumsal Yatırımcı: 9 milyon 125 bin lot (yüzde 25)
- Yurt Dışı Kurumsal Yatırımcı: 9 milyon 125 bin lot (yüzde 25)
- Yüksek Başvurulu Yatırımcı: 3 milyon 650 bin lot (yüzde 10) – Oransal Dağıtım
Elde Edilen Fon Nasıl Değerlendirilecek?
Şirket, sermaye artırımı yoluyla bilançosuna dahil edeceği net geliri, uzun vadeli vizyonu doğrultusunda yatırıma dönüştürmeyi hedefliyor. Onaylı fon kullanım raporuna göre kaynak tahsisi şu şekilde planlandı:
- Yüzde 30-40: İşletme sermayesinin güçlendirilmesi,
- Yüzde 30-40: Yurt içinde yeni şube açılışları ve stratejik alternatif yatırım fırsatları,
- Yüzde 10-20: Lojistik ağı için yurt içi yeni depo yatırımları,
- Yüzde 10-20: Sürdürülebilirlik hedefleri kapsamında Güneş Enerjisi Santrali (GES) yatırımı.
Fiyat İstikrarı, Katılım Endeksi ve Finansal Performans
Yatırımcı güvenini pekiştirmek adına şirket paylarının borsada işleme başlamasından itibaren 30 gün süreyle fiyat istikrarı mekanizması devreye alınabilecek. Bu işlemler için brüt halka arz gelirinin yüzde 15'lik kısmı ayrılabilecek. Ek olarak, hem ihraççı şirket hem de mevcut ortaklar, borsada işlem görmeye başlama tarihinden itibaren 1 yıl boyunca pay satışı yapmayacaklarına dair taahhüt verdiler.
Yatırımcıların başvuru esnasında dikkat etmesi gereken en önemli nokta ise T1 ve T2 bakiyelerinin kullanılamayacak olması. Taleplerin geçerli olabilmesi için hesapta nakit karşılığının hazır bulundurulması şart. Ayrıca CITAS hisselerinin Katılım Endeksi kurallarına uygun olduğu da izahnamede teyit edildi.
Şirketin paylaştığı mali tablolar ise istikrarlı bir büyüme trendine işaret ediyor. 2024 yılını 6,2 milyar TL hasılat ve 1,5 milyar TL brüt kâr ile tamamlayan şirket, performansını artırarak 2025 yılında 9 milyar TL ciro ve 2,9 milyar TL brüt kâr seviyesine ulaştı. Güncel verilere göre 2026 yılının ilk çeyreğinde (ilk 3 ay) ise şirket, 2,6 milyar TL hasılat üzerinden 833,3 milyon TL brüt kâr açıkladı.
Çitlekçi Mağazacılık Hakkında
Temelleri 1995 senesinde atılan ve Tunçlar Yatırım Holding bünyesinde faaliyet gösteren Çitlekçi, Türkiye pazarında franchise (bayilik) modelini reddederek tüm mağazalarını kendi öz kaynaklarıyla işleten yapısıyla öne çıkıyor. Mağazalarında uyguladığı "aynı gün kavurma" konseptiyle tazelik garantisi sunan marka, hem fiziksel lokasyonlarında hem de e-ticaret kanallarında yıllık ortalama 32 milyon ziyaretçiyi ağırlıyor.
Bünyesinde 1.200'ün üzerinde istihdam yaratan şirketin üretim üssü ise Kırıkkale'de konumlanıyor. Toplam 22 bin 831 metrekarelik devasa bir alana kurulu olan ayçekirdeği entegre tesisi, 13 bin 103 metrekare kapalı üretim alanıyla hizmet verirken, yıllık 45 bin 600 ton işleme kapasitesiyle şirketin tedarik zincirinin bel kemiğini oluşturuyor.
