Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından izahnamesi onaylanan Albayrak Hazır Beton Sanayi ve Ticaret A.Ş., Borsa İstanbul'da işlem görmek üzere yatırımcılarından talep toplamaya başlıyor. Türkiye'de özellikle büyükşehirlerde artan kentsel dönüşüm ve altyapı hamleleriyle birlikte stratejik önemi daha da artan hazır beton sektörünün köklü temsilcilerinden biri olan şirket, halka arz süreciyle hem kurumsal yapısını güçlendirmeyi hem de kapasite artışına gitmeyi hedefliyor.

​Halka Arz Büyüklüğü ve Dağıtım Yöntemi

​Yayınlanan onaylı izahname detaylarına göre şirket hisseleri, 22-23 Temmuz tarihlerinde yatırımcılardan talep toplayacak. Talep girişleri, Borsa İstanbul birincil piyasa kuralları gereği her iki gün de saat 10.30 ile 13.00 arasında yapılabilecek. Halka arzda 1 TL nominal değerli payların satış fiyatı 38,60 TL olarak belirlendi.

​Süreç kapsamında toplam 70.000.000 lot hisse senedinin satışı gerçekleştirilecek. Bu payların 49.000.000 lotluk kısmı bedelli sermaye artırımı yoluyla şirketin kasasına girerken, geriye kalan 21.000.000 lotluk bölümü ise mevcut ortakların pay satışı şeklinde piyasaya sunulacak. Halka arzın toplam büyüklüğü 2.702.000.000 TL (Yaklaşık 2,7 milyar TL) seviyesinde gerçekleşecek olup, Borsa İstanbul'da işlemlere başlanmasının ardından şirketin halka açıklık oranı %28 olacak.

​İslami finans prensiplerine hassasiyet gösteren yatırımcılar için önemli bir kriter olan katılım endeksine uygunluk şartını sağlayan şirket, payların tamamını eşit dağıtım yöntemiyle tahsis edecek. İşlem sırasında bireysel veya kurumsal yatırımcı şeklinde herhangi bir özel tahsisat grubu bulunmuyor; yani başvuran her yatırımcı aynı şartlarda hisse sahibi olacak.

​Yatırımcıların Beklediği Soru: Kişi Başı Kaç Lot Düşecek?

​Borsadaki halka arzlara olan son dönem ilgisi göz önüne alındığında, yatırımcıların en çok merak ettiği konuların başında muhtemel lot dağıtımı geliyor. Tamamen eşit dağıtım yapılacağı için, tahmini katılımcı sayısına göre şekillenecek olan lot ve başvuru maliyeti tablosu şu şekilde öngörülüyor:

  • ​150 bin katılımcı: Tahmini 466 lot (Maliyet: 17.987,60 TL)
  • ​300 bin katılımcı: Tahmini 233 lot (Maliyet: 8.993,80 TL)
  • ​500 bin katılımcı: Tahmini 140 lot (Maliyet: 5.404,00 TL)
  • ​750 bin katılımcı: Tahmini 93 lot (Maliyet: 3.589,80 TL)
  • ​1 milyon katılımcı: Tahmini 70 lot (Maliyet: 2.702,00 TL)
  • ​1,2 milyon katılımcı: Tahmini 58 lot (Maliyet: 2.238,80 TL)
  • ​1,6 milyon katılımcı: Tahmini 43 lot (Maliyet: 1.659,80 TL)
  • ​2 milyon katılımcı: Tahmini 35 lot (Maliyet: 1.351,00 TL)
  • ​2,2 milyon katılımcı: Tahmini 31 lot (Maliyet: 1.196,60 TL)

​Halka Arz Geliri Nereye Harcanacak?

​Borsa yatırımcıları açısından, halka arz olan şirketin elde edeceği fonu nerede kullanacağı, şirketin gelecekteki büyüme potansiyelini ve hisse performansını doğrudan etkileyen bir unsurdur. Albayrak Hazır Beton, elde edeceği net geliri borç kapatmaktan ziyade ağırlıklı olarak büyüme ve yatırım odaklı kullanmayı planlıyor. Fon kullanım raporuna göre dağılım şu şekilde:

  • ​%60: Yeni yatırımların finansmanının sağlanması ve inşaat projelerinin geliştirilmesi
  • ​%20: Şirketin günlük operasyonlarını destekleyecek işletme sermayesinin güçlendirilmesi
  • ​%10: Üretim gücünü artıracak araç, makine ve ekipman alımları
  • ​%10: Mevcut finansal borçların azaltılarak bilanço sağlığının iyileştirilmesi

​Albayrak Hazır Beton Hakkında ve Sektörel Gücü

​Ticari kökleri 1984 yılında kurulan Albayrak Ticaret'e dayanan kurum, inşaat sektöründeki artan malzeme ihtiyacını ve yapısal dönüşümü öngörerek doğrudan hazır beton üretimine odaklanmak amacıyla 2003 yılında Albayrak Hazır Beton çatısı altında yeniden yapılandı. Hazır beton üretiminin yanı sıra beton tedariki, inşaat projeleri ve gayrimenkul geliştirme alanlarında da aktif rol alıyor.

​Özellikle olası Marmara depremine yönelik hazırlıklar ve yoğun kentsel dönüşüm projeleri nedeniyle beton talebinin her geçen gün arttığı İstanbul Anadolu Yakası'nda oldukça güçlü bir pazar payına sahip. Şirketin faaliyet portföyü sadece konut ve ofis inşasıyla sınırlı kalmayıp; yol, köprü, viyadük, metro, okul, hastane, tünel ve büyük altyapı projeleri gibi geniş bir yelpazeyi kapsıyor.

​Operasyonel üretim kapasitesine bakıldığında, şirketin 2'si sabit ve 3'ü mobil olmak üzere toplam 5 hazır beton santrali bulunuyor. Bu tesislerin entegre çalışmasıyla saatte 400 metreküp hazır beton üretim kapasitesine ulaşan şirket, hem esnek mobil üretim gücü hem de sabit tesisleriyle megakentteki bölgesel altyapı projelerinin kilit tedarikçilerinden biri konumunda yer alıyor.